(资料图片)

根据集邦咨询的最新报告，2021年第二季度，由于AI服务器推动HBM出货增长以及消费级DDR5大量备货，三星、SK海力士、美光三大原厂的表现均十分出色。整个DRAM内存芯片行业的收入达到约114.3亿美元，环比增长20.4%，结束了连续三个季度的下滑趋势。报告显示，三星的收入为45.3亿美元，环比增长8.6%，市场份额为39.6%，位居第一。然而，三星的DDR5工艺仍然落后于1Ynm，占比有限，且平均价格环比下降7-9%。SK海力士的收入为34.4亿美元，环比增长近50%，市场份额达到30.1%，反超美光回到第二。其出货量也大涨超过35%，DDR5、HBM占比显著增长，带动平均价格增加7-9%。美光的收入为29.5亿美元，环比增长15.7%，市场份额为25.8%，平均价格基本稳定，其中DDR5表现较好，但HBM发展较慢。尽管DRAM合约价格持续下跌，三大厂的营业利润仍为负值，但损失幅度正在缩小。三星从-24%回升到-9%，SK海力士从-50%大幅收缩至-2%，美光则从-55.4%略微回到-36%。在台湾厂商中，南亚和华邦分别增长8.2%和6.9%，而力积电则是唯一负增长的，下滑了7.8%。展望第三季度，随着DRAM行业收入的持续增长，原厂减产后议价能力将更强，合约价格不会再大幅下降，库存损失有望改善，预计营业利润将扭亏为盈。

关键词：